Sistema de Amortização Constante - o que é, significado e definição

O Sistema de Amortização Constante, conhecido pela sigla SAC, é uma das modalidades mais utilizadas no Brasil para o pagamento de financiamentos, especialmente imobiliários. Nesse sistema, a amortização — ou seja, a devolução do valor principal da dívida — ocorre de forma constante ao longo do prazo do contrato, enquanto os juros diminuem progressivamente.

Por ser um modelo que favorece a previsibilidade e a redução gradativa do custo total da dívida, o Sistema de Amortização Constante é amplamente adotado por instituições financeiras e mutuários.

Como funciona o Sistema de Amortização Constante?

No Sistema de Amortização Constante, o valor da amortização permanece o mesmo durante todo o contrato, enquanto o valor dos juros diminui à medida que as parcelas são pagas. Isso acontece porque os juros são calculados sobre o saldo devedor, que vai diminuindo com cada pagamento realizado.

Assim, as primeiras prestações são mais altas, pois combinam a amortização fixa com juros elevados. Com o passar do tempo, como o saldo devedor é reduzido, os juros caem, e as prestações mensais ficam mais baratas.

Por exemplo:

• Em um financiamento de R$ 120 mil em 10 anos, a amortização mensal será de R$ 1.000, enquanto os juros incidirão sobre o saldo devedor, que diminui gradativamente.

Características principais do SAC

• Amortização fixa: valor constante ao longo de todas as parcelas.
• Juros decrescentes: os juros caem à medida que o saldo devedor diminui.
• Prestação inicial mais elevada: a primeira parcela costuma ser a mais cara.
• Prestação final menor: a última prestação é significativamente inferior à inicial.
• Redução do risco: como a dívida cai rapidamente, há menos risco de endividamento a longo prazo.

Vantagens do Sistema de Amortização Constante

O Sistema de Amortização Constante possui diversos benefícios, especialmente para quem busca segurança financeira no longo prazo. Entre as principais vantagens, destacam-se:

• Redução do valor das prestações ao longo do tempo, aliviando o orçamento familiar.
• Diminuição mais rápida da dívida, o que reduz o montante total de juros pago.
• Maior transparência, já que a amortização é constante e previsível.
• Menor risco de inadimplência futura, pois as parcelas se tornam cada vez mais acessíveis.

Desvantagens do Sistema de Amortização Constante

Apesar das vantagens, o SAC também apresenta algumas desvantagens que devem ser consideradas:

• Prestação inicial elevada, o que pode comprometer a capacidade de pagamento nos primeiros meses.
• Maior dificuldade de aprovação de crédito, já que a análise leva em conta a capacidade do tomador de arcar com as primeiras parcelas.
• Menor atratividade para quem pretende quitar o financiamento rapidamente, pois há outros sistemas que podem ser mais vantajosos nesse caso.

Diferença entre SAC e Sistema Price

É comum comparar o SAC ao Sistema Price (ou Tabela Price), outra forma popular de amortização. A principal diferença está na composição das parcelas:

• SAC: amortização fixa e parcelas decrescentes.
• Price: amortização variável e parcelas fixas.

No Price, o valor da prestação permanece constante, mas, inicialmente, o pagamento é composto majoritariamente por juros, e só depois pela amortização da dívida. Já no SAC, o saldo devedor diminui mais rapidamente, resultando em menor custo total de juros.

Quando optar pelo Sistema de Amortização Constante?

O SAC é recomendado para quem:

• Pode arcar com prestações iniciais mais altas.
• Busca reduzir o montante total de juros pagos.
• Prefere segurança e previsibilidade na amortização da dívida.
• Está contratando financiamentos de longo prazo, como crédito imobiliário.

Em geral, instituições públicas e programas de habitação, como o Minha Casa Minha Vida (atual Casa Verde e Amarela), utilizam o Sistema de Amortização Constante como padrão.

Perguntas frequentes